El comercio algorítmico, a veces denominado algo trading, se puede definir como el comercio automatizado que emplea algoritmos propietarios o comandos preprogramados diseñados para tener en cuenta variables como el precio, el volumen y el tiempo.
Introducido por primera vez en los mercados financieros estadounidenses en la década de 1970, el algo trading se utiliza generalmente en escenarios de negociación como arbitraje, estrategias de negociación de tendencias y ejecución de órdenes, siendo aproximadamente el 60% de todas las operaciones ejecutadas por computadoras en 2010.
Hoy en día, el algo trading se puede clasificar en las siguientes dos categorías: el Algo Execution Trading ocurre cuando se realiza una orden (generalmente una orden grande) a través de una operación algorítmica.
Dado que los programas de algo están diseñados para asegurar el mejor precio posible, el algo execution trading puede dividir la operación en fragmentos más pequeños y realizar operaciones en momentos variados.
Puede pensar en el algo execution trading como realizar una operación de orden establecida.
El high-frequency trading (HFT) es un estilo de algo trading que busca capitalizar pequeñas oportunidades comerciales dentro del mercado, donde pueden ocurrir decenas de miles de operaciones por segundo.
Tipo de Algo Traders
El algo trading proporciona a los traders un enfoque de negociación más sistemático en comparación con la negociación manual, mientras que la mayoría del algo trading se realiza en forma de high-frequency trading.
Dada la versatilidad del algo trading, es utilizado por una gran cantidad de traders.
Los traders a corto plazo tienden a inclinarse hacia el algo trading, donde los arbitrajistas y las casas de corretaje no solo se benefician de la ejecución automatizada de operaciones, sino también de la generación de liquidez sustancial creada a través del algo trading.
El algo trading realizado por traders a medio y largo plazo tiende a adquirir grandes sumas de acciones, donde los traders buscan no causar perturbaciones o volatilidad con operaciones anónimas de gran volumen.
Los seguidores de tendencias, traders de forex y fondos de cobertura utilizan el algo trading sistemáticamente para beneficiarse de una mayor eficiencia comercial y a través de la ejecución automatizada de operaciones en lugar de la inversión basada en instintos.
Las estrategias comunes de algo trading incluyen el reequilibrio de fondos de índice, reversión a la media, precio promedio ponderado por tiempo, precio promedio ponderado por volumen y porcentaje de volumen.
